Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta

En la actualidad la predicción de la volatilidad en los mercados emergentes más específicamente en América latina representa un desafío significativo a causa de la inestabilidad estructural, la calidad de los datos y las relaciones no lineales entre variables macroeconómicas. Teniendo en cuenta lo a...

Full description

Autores:
Tipo de recurso:
Fecha de publicación:
2023
Institución:
Universidad del Rosario
Repositorio:
Repositorio EdocUR - U. Rosario
Idioma:
spa
eng
OAI Identifier:
oai:repository.urosario.edu.co:10336/45711
Acceso en línea:
https://repository.urosario.edu.co/handle/10336/45711
Palabra clave:
Predicción de volatilidad
Mercados emergentes
GARCH-MIDAS
Shocks petroleros
Modelos de riesgo financiero
Volatility forecasting, Emerging markets, GARCH-MIDAS, Oil shocks, financial risk models.
Rights
License
Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International
id EDOCUR2_e3c080da415e686cb1bbc009ee7ad7f4
oai_identifier_str oai:repository.urosario.edu.co:10336/45711
network_acronym_str EDOCUR2
network_name_str Repositorio EdocUR - U. Rosario
repository_id_str
dc.title.none.fl_str_mv Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
dc.title.TranslatedTitle.none.fl_str_mv Forecasting Financial Volatility and Oil Price Shocks in Emerging Economies: A Mixed-Frequency Approach
dc.title.alternative.none.fl_str_mv Volatilidad financiera y petróleo en economías emergentes
title Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
spellingShingle Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
Predicción de volatilidad
Mercados emergentes
GARCH-MIDAS
Shocks petroleros
Modelos de riesgo financiero
Volatility forecasting, Emerging markets, GARCH-MIDAS, Oil shocks, financial risk models.
title_short Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
title_full Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
title_fullStr Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
title_full_unstemmed Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
title_sort Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixta
dc.contributor.advisor.none.fl_str_mv Molina Muñoz, Jesus Enrique
Juan Carlos, Espinosa Mendez
dc.subject.none.fl_str_mv Predicción de volatilidad
Mercados emergentes
GARCH-MIDAS
Shocks petroleros
Modelos de riesgo financiero
topic Predicción de volatilidad
Mercados emergentes
GARCH-MIDAS
Shocks petroleros
Modelos de riesgo financiero
Volatility forecasting, Emerging markets, GARCH-MIDAS, Oil shocks, financial risk models.
dc.subject.keyword.none.fl_str_mv Volatility forecasting, Emerging markets, GARCH-MIDAS, Oil shocks, financial risk models.
description En la actualidad la predicción de la volatilidad en los mercados emergentes más específicamente en América latina representa un desafío significativo a causa de la inestabilidad estructural, la calidad de los datos y las relaciones no lineales entre variables macroeconómicas. Teniendo en cuenta lo anterior, los modelos tradicionales como GARCH cuenta con limitaciones más específicamente con su capacidad para capturar la complejidad de los factores que afectan la volatilidad en estos mercados. Como alternativa, el modelo GARCH-MIDAS ha ganado reconocimiento, integrando datos de diferentes frecuencias para mejorar la precisión en el análisis financiero (Serrano Bautista y Núñez Mora, 2021). El analisis de las fluctuasiones en cuanto a los precios del petroleo y los oil shoks resulta puntualmente clave al momento de entender su verdadero impacto en la volatilidad de los mercados financieros emergentes. La alta dependencia de estos paises en los ingresos petroleros y su vulnerabilidas ante las perturbaciones economicas globales los hace especialmente sensibles a estos fenomenos (Chaluisa Ante y Jiménez Silva, 2023). Este estudio indaga en una detallada revisión de literatura sobre el uso del modelo GARCH-MIDAS en mercados emergentes especialmente en América Latina, evaluando su eficacia en la identificación de patrones de volatilidad provocados por los oil shoks. Los resultados indican especialmente que existen incrementos repentinos en los precios del petróleo los cuales tienen efectos positivos y significativos de modelos econométricos más sofisticados para gestionar los riesgos financieros (Barbosa Camargo et al., 2019). Las investigaciones futuras podrían centrarse en el perfecionamiento del modelo GARCH-MIDAS y sus variantes, con el fin de evaluar estrategias de gestión de riesgos en portafolios y a incertidumbre macroeconómica. Además, ampliar los estudios y en economías de América latina y mercados emergentes, sumando a una mayor cooperación internacional, contribuiría significativamente al desarrollo de investigaciones sobre la volatilidad en estos mercados (Mota Aragón et al., 2021).
publishDate 2023
dc.date.created.none.fl_str_mv 2023-08-01
dc.date.accessioned.none.fl_str_mv 2025-06-17T14:47:01Z
dc.date.available.none.fl_str_mv 2025-06-17T14:47:01Z
dc.date.embargoEnd.none.fl_str_mv info:eu-repo/date/embargoEnd/2027-06-17
dc.type.none.fl_str_mv bachelorThesis
dc.type.coarversion.fl_str_mv http://purl.org/coar/version/c_b1a7d7d4d402bcce
dc.type.coar.fl_str_mv http://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f
dc.type.spa.none.fl_str_mv Artículo
dc.identifier.uri.none.fl_str_mv https://repository.urosario.edu.co/handle/10336/45711
url https://repository.urosario.edu.co/handle/10336/45711
dc.language.iso.none.fl_str_mv spa
eng
language spa
eng
dc.rights.*.fl_str_mv Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International
dc.rights.coar.fl_str_mv http://purl.org/coar/access_right/c_f1cf
dc.rights.acceso.none.fl_str_mv Restringido (Temporalmente bloqueado)
dc.rights.uri.*.fl_str_mv http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/
rights_invalid_str_mv Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International
Restringido (Temporalmente bloqueado)
http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/
http://purl.org/coar/access_right/c_f1cf
dc.format.extent.none.fl_str_mv 33 pp
dc.format.mimetype.none.fl_str_mv application/pdf
dc.publisher.none.fl_str_mv Universidad del Rosario
dc.publisher.department.none.fl_str_mv Escuela de Administración
dc.publisher.program.none.fl_str_mv Pregrado en Marketing y Negocios Digitales
publisher.none.fl_str_mv Universidad del Rosario
institution Universidad del Rosario
dc.source.bibliographicCitation.none.fl_str_mv Alper, C. E., Ardıç, O. P., & Fendoglu, S. (2012). The economics of the Istanbul Stock Exchange. Emerging Markets Review, 13(2), 230- 247. https://doi.org/10.1016/j.ememar.2012.01.004
Barbosa Camargo, M. I., Salazar Sarmiento, A., & Peñaloza Gómez, K. J. (2019). Valoración de riesgo mediante modelos GARCH y simulación Montecarlo: evidencia del mercado accionario colombiano. Semestre Económico, 22(53). https://doi.org/10.22395/seec.v22n53a3
Bernanke, B. S., Gertler, M., & Watson, M. (1997). Systematic monetary policy and the effects of oil price shocks. Brookings Papers on Economic Activity, 1997(1), 91–157. https://doi.org/10.2307/2534702
Bollerslev, T. (1986). Generalized autoregressive conditional heteroskedasticity. Journal of Econometrics, 31(3), 307–327. https://doi.org/10.1016/0304-4076(86)90063-1
Bollerslev, T., Engle, R. F., & Nelson, D. B. (1994). ARCH models. Handbook of Econometrics, 4, 2959–3038. https://doi.org/10.1016/S1573-4412(05)80018-2
Chaluisa Ante, E., & Jiménez-Silva, E. (2023). Evaluación de la volatilidad del precio internacional del barril de petróleo y su implicación en los estados financieros de las entidades públicas, caso empresas petroleras, periodos semestrales 2020-2021. 593 Digital Publisher CEIT, 8(3), 955-968. https://doi.org/10.33386/593dp.2023.3.1793
Chen, S.-S., Huang, S., & Lin, T.-Y. (2022). How do oil prices affect emerging market sovereign bond spreads?. Journal of International Money and Finance, 128, 102700. https://doi.org/10.1016/j.jimonfin.2022.102700
Da Silva Souza, R., & de Mattos, L.B. (2023). Macroeconomic effects of oil price shocks on an emerging market economy. Economic Change and Restructuring, 56, 803–824 https://doi.org/10.1007/s10644-022-09445-w
Engle, R., & Kelly, B. (2012). Dynamic Equicorrelation. Journal of Business & Economic Statistics, 30(2), 212–228. https://doi.org/10.1080/07350015.2011.652048
Ghysels, E., Santa-Clara, P., & Valkanov, R. (2006). Predicting volatility: Getting the most out of return data sampled at different frequencies. Journal of Econometrics, 131(1–2), 59–95. https://doi.org/10.1016/j.jeconom.2005.01.004
Hamilton, J. D. (2013). Oil prices and economic activity. Handbook of Energy and Climate Change, 1(1), 29-61. https://doi.org/10.3386/w17759
Hong, H., Lee, C., & Park, J. (2023). The impact of financial liberalization on volatility in emerging markets. Emerging Markets Finance and Trade, 59(4), 567-589. https://doi.org/10.1006/jcec.2000.1651
Jain, A. K. (2010). Data clustering: 50 years beyond K-means. Pattern Recognition Letters, 31(8), 651-666. https://doi.org/10.1016/j.patrec.2009.09.011
Kilian, L. (2009). Not all oil price shocks are alike: Disentangling demand and supply shocks in the crude oil market. American Economic Review, 99(3), 1053–1069. https://doi.org/10.1257/aer.99.3.1053
Mota Aragón, M. B., Álvarez del Castillo, R., & Núñez Mora, J. A. (2021). Índice de estrés financiero en los mercados emergentes. Análisis Económico, 36(92). https://doi.org/10.24275/uam/azc/dcsh/ae/2021v36n92/mota
Nelson, D. B. (1991). Conditional heteroskedasticity in asset returns: A new approach. Econometrica, 59(2), 347-370. https://doi.org/10.2307/2938260
Oladunni, S. (2020). Oil price shocks and macroeconomic dynamics in an oil-exporting emerging economy: A New Keynesian DSGE approach. CBN Journal of Applied Statistics, 11(1), 1-34. https://doi.org/10.33429/CJAS.11120.1/5
Salisu, A. A., Ogbonna, A. E., Lasisi, L., & Olaniran, A. (2022). Geopolitical risk and stock market volatility in emerging markets: A GARCH–MIDAS approach. The North American Journal of Economics and Finance, 62, 101755. https://doi.org/10.1016/j.najef.2022.101755
Serrano Bautista, R., & Núñez Mora, J. A. (2021). Value-at-risk predictive performance: A comparison between the CaViaR and GARCH models for the MILA and ASEAN-5 stock markets. Journal of Economics, Finance and Administrative Science, 26(52), 197-221. https://doi.org/10.1108/JEFAS-03-2021-0009
The World Bank. (2023). Global Economic Prospects, June 2023. Banco Mundial. https://www.bancomundial.org/es/publication/global-economic-prospects
Tumala, M. M., Salisu, A. A., & Gambo, A. I. (2023). Disentangled oil shocks and stock market volatility in Nigeria and South Africa: A GARCH-MIDAS approach. Economic Analysis and Policy, 78, 707-717. https://doi.org/10.1016/j.eap.2023.04.009
Wang, Y., & Li, J. (2023). Economic policy uncertainty and stock market dynamics in emerging markets. International Review of Economics & Finance, 85, 102345. https://doi.org/10.1016/j.irfa.2025.104203
Xu, R., & Wunsch, D. (2005). Survey of clustering algorithms. IEEE Transactions on Neural Networks, 16(3), 645-678. https://doi.org/10.1109/TNN.2005.845141
Yu, X., Zhang, Y., & Wang, L. (2021). Financial market volatility and macroeconomic uncertainty in emerging economies. Journal of Economic Dynamics and Control, 125, 104093. https://doi.org/10.1016/j.jedc.2021.104093
dc.source.instname.none.fl_str_mv instname:Universidad del Rosario
dc.source.reponame.none.fl_str_mv reponame:Repositorio Institucional EdocUR
bitstream.url.fl_str_mv https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/77ee8838-d261-4dfc-8f13-c922ac427dc9/download
https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/9013c7f2-4435-454c-bf0f-dcf6c5b7568e/download
https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/054f9715-c23d-46d4-a3c9-ecde24c48a4e/download
https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/c1f85be0-d2ce-427c-b612-5fedbc610381/download
https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/c5b68960-b214-44cb-8d8d-239496261579/download
bitstream.checksum.fl_str_mv b2825df9f458e9d5d96ee8b7cd74fde6
3b6ce8e9e36c89875e8cf39962fe8920
867ca6128cc22ddd2f9cbbe1a4467cc0
59da1c69a6c121b4196754cf8bc7a1c3
81e5bff535d170bec78a692dab91efc9
bitstream.checksumAlgorithm.fl_str_mv MD5
MD5
MD5
MD5
MD5
repository.name.fl_str_mv Repositorio institucional EdocUR
repository.mail.fl_str_mv edocur@urosario.edu.co
_version_ 1837007725680132096
spelling Molina Muñoz, Jesus Enriqueca9c2e57-4198-4cb6-a94f-7a586604a67c-1Juan Carlos, Espinosa Mendezf0a980bb-0a0f-4cf6-8a84-067698e83d14-1Perez Gonzalez, Paula ValentinaDussan Tellez, JulianaMolina Muñoz, Jesus EnriqueProfesional en Marketing y Negocios Digitales9a49655a-37a9-4d7f-bb5a-9991cd872ad8-10911ec67-805a-4ea8-9f50-2ba2b6284d8d-1ccc2c742-e65f-4717-8879-51c18b1f3f51-12025-06-17T14:47:01Z2025-06-17T14:47:01Z2023-08-01info:eu-repo/date/embargoEnd/2027-06-17En la actualidad la predicción de la volatilidad en los mercados emergentes más específicamente en América latina representa un desafío significativo a causa de la inestabilidad estructural, la calidad de los datos y las relaciones no lineales entre variables macroeconómicas. Teniendo en cuenta lo anterior, los modelos tradicionales como GARCH cuenta con limitaciones más específicamente con su capacidad para capturar la complejidad de los factores que afectan la volatilidad en estos mercados. Como alternativa, el modelo GARCH-MIDAS ha ganado reconocimiento, integrando datos de diferentes frecuencias para mejorar la precisión en el análisis financiero (Serrano Bautista y Núñez Mora, 2021). El analisis de las fluctuasiones en cuanto a los precios del petroleo y los oil shoks resulta puntualmente clave al momento de entender su verdadero impacto en la volatilidad de los mercados financieros emergentes. La alta dependencia de estos paises en los ingresos petroleros y su vulnerabilidas ante las perturbaciones economicas globales los hace especialmente sensibles a estos fenomenos (Chaluisa Ante y Jiménez Silva, 2023). Este estudio indaga en una detallada revisión de literatura sobre el uso del modelo GARCH-MIDAS en mercados emergentes especialmente en América Latina, evaluando su eficacia en la identificación de patrones de volatilidad provocados por los oil shoks. Los resultados indican especialmente que existen incrementos repentinos en los precios del petróleo los cuales tienen efectos positivos y significativos de modelos econométricos más sofisticados para gestionar los riesgos financieros (Barbosa Camargo et al., 2019). Las investigaciones futuras podrían centrarse en el perfecionamiento del modelo GARCH-MIDAS y sus variantes, con el fin de evaluar estrategias de gestión de riesgos en portafolios y a incertidumbre macroeconómica. Además, ampliar los estudios y en economías de América latina y mercados emergentes, sumando a una mayor cooperación internacional, contribuiría significativamente al desarrollo de investigaciones sobre la volatilidad en estos mercados (Mota Aragón et al., 2021).Currently, forecasting volatility in emerging markets, particularly in Latin America, presents a significant challenge due to structural instability, data quality, and nonlinear relationships between macroeconomic variables. Traditional models, such as GARCH, face limitations in capturing the complexity of factors influencing volatility in these markets. As an alternative, the GARCH-MIDAS model has gained recognition by integrating data from different frequencies to improve financial analysis accuracy (Serrano Bautista y Núñez Mora, 2021). The analysis of oil price fluctuations and oil shocks is crucial to understanding their true impact on the volatility of emerging financial markets. The strong dependence of these countries on oil revenues and their vulnerability to global economic disruptions make them particularly sensitive to these phenomena (Chaluisa Ante y Jiménez Silva, 2023). This study conducts a comprehensive literature review on the application of the GARCH-MIDAS model in emerging markets, with a particular focus on Latin America, assessing its effectiveness in identifying volatility patterns triggered by oil shocks. The findings suggest that sudden increases in oil prices have positive and significant effects, emphasizing the need for more sophisticated econometric models to manage financial risks (Barbosa Camargo et al., 2019). Future research could focus on refining the GARCH-MIDAS model and its variants to evaluate risk management strategies in portfolios and macroeconomic uncertainty. Additionally, expanding studies on Latin American economies and other emerging markets, along with greater international cooperation, would significantly contribute to the development of research on market volatility (Mota Aragón et al., 2021).33 ppapplication/pdfhttps://repository.urosario.edu.co/handle/10336/45711spaengUniversidad del RosarioEscuela de AdministraciónPregrado en Marketing y Negocios DigitalesAttribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 InternationalRestringido (Temporalmente bloqueado)http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/http://purl.org/coar/access_right/c_f1cfAlper, C. E., Ardıç, O. P., & Fendoglu, S. (2012). The economics of the Istanbul Stock Exchange. Emerging Markets Review, 13(2), 230- 247. https://doi.org/10.1016/j.ememar.2012.01.004Barbosa Camargo, M. I., Salazar Sarmiento, A., & Peñaloza Gómez, K. J. (2019). Valoración de riesgo mediante modelos GARCH y simulación Montecarlo: evidencia del mercado accionario colombiano. Semestre Económico, 22(53). https://doi.org/10.22395/seec.v22n53a3Bernanke, B. S., Gertler, M., & Watson, M. (1997). Systematic monetary policy and the effects of oil price shocks. Brookings Papers on Economic Activity, 1997(1), 91–157. https://doi.org/10.2307/2534702Bollerslev, T. (1986). Generalized autoregressive conditional heteroskedasticity. Journal of Econometrics, 31(3), 307–327. https://doi.org/10.1016/0304-4076(86)90063-1Bollerslev, T., Engle, R. F., & Nelson, D. B. (1994). ARCH models. Handbook of Econometrics, 4, 2959–3038. https://doi.org/10.1016/S1573-4412(05)80018-2Chaluisa Ante, E., & Jiménez-Silva, E. (2023). Evaluación de la volatilidad del precio internacional del barril de petróleo y su implicación en los estados financieros de las entidades públicas, caso empresas petroleras, periodos semestrales 2020-2021. 593 Digital Publisher CEIT, 8(3), 955-968. https://doi.org/10.33386/593dp.2023.3.1793Chen, S.-S., Huang, S., & Lin, T.-Y. (2022). How do oil prices affect emerging market sovereign bond spreads?. Journal of International Money and Finance, 128, 102700. https://doi.org/10.1016/j.jimonfin.2022.102700Da Silva Souza, R., & de Mattos, L.B. (2023). Macroeconomic effects of oil price shocks on an emerging market economy. Economic Change and Restructuring, 56, 803–824 https://doi.org/10.1007/s10644-022-09445-wEngle, R., & Kelly, B. (2012). Dynamic Equicorrelation. Journal of Business & Economic Statistics, 30(2), 212–228. https://doi.org/10.1080/07350015.2011.652048Ghysels, E., Santa-Clara, P., & Valkanov, R. (2006). Predicting volatility: Getting the most out of return data sampled at different frequencies. Journal of Econometrics, 131(1–2), 59–95. https://doi.org/10.1016/j.jeconom.2005.01.004Hamilton, J. D. (2013). Oil prices and economic activity. Handbook of Energy and Climate Change, 1(1), 29-61. https://doi.org/10.3386/w17759Hong, H., Lee, C., & Park, J. (2023). The impact of financial liberalization on volatility in emerging markets. Emerging Markets Finance and Trade, 59(4), 567-589. https://doi.org/10.1006/jcec.2000.1651Jain, A. K. (2010). Data clustering: 50 years beyond K-means. Pattern Recognition Letters, 31(8), 651-666. https://doi.org/10.1016/j.patrec.2009.09.011Kilian, L. (2009). Not all oil price shocks are alike: Disentangling demand and supply shocks in the crude oil market. American Economic Review, 99(3), 1053–1069. https://doi.org/10.1257/aer.99.3.1053Mota Aragón, M. B., Álvarez del Castillo, R., & Núñez Mora, J. A. (2021). Índice de estrés financiero en los mercados emergentes. Análisis Económico, 36(92). https://doi.org/10.24275/uam/azc/dcsh/ae/2021v36n92/motaNelson, D. B. (1991). Conditional heteroskedasticity in asset returns: A new approach. Econometrica, 59(2), 347-370. https://doi.org/10.2307/2938260Oladunni, S. (2020). Oil price shocks and macroeconomic dynamics in an oil-exporting emerging economy: A New Keynesian DSGE approach. CBN Journal of Applied Statistics, 11(1), 1-34. https://doi.org/10.33429/CJAS.11120.1/5Salisu, A. A., Ogbonna, A. E., Lasisi, L., & Olaniran, A. (2022). Geopolitical risk and stock market volatility in emerging markets: A GARCH–MIDAS approach. The North American Journal of Economics and Finance, 62, 101755. https://doi.org/10.1016/j.najef.2022.101755Serrano Bautista, R., & Núñez Mora, J. A. (2021). Value-at-risk predictive performance: A comparison between the CaViaR and GARCH models for the MILA and ASEAN-5 stock markets. Journal of Economics, Finance and Administrative Science, 26(52), 197-221. https://doi.org/10.1108/JEFAS-03-2021-0009The World Bank. (2023). Global Economic Prospects, June 2023. Banco Mundial. https://www.bancomundial.org/es/publication/global-economic-prospectsTumala, M. M., Salisu, A. A., & Gambo, A. I. (2023). Disentangled oil shocks and stock market volatility in Nigeria and South Africa: A GARCH-MIDAS approach. Economic Analysis and Policy, 78, 707-717. https://doi.org/10.1016/j.eap.2023.04.009Wang, Y., & Li, J. (2023). Economic policy uncertainty and stock market dynamics in emerging markets. International Review of Economics & Finance, 85, 102345. https://doi.org/10.1016/j.irfa.2025.104203Xu, R., & Wunsch, D. (2005). Survey of clustering algorithms. IEEE Transactions on Neural Networks, 16(3), 645-678. https://doi.org/10.1109/TNN.2005.845141Yu, X., Zhang, Y., & Wang, L. (2021). Financial market volatility and macroeconomic uncertainty in emerging economies. Journal of Economic Dynamics and Control, 125, 104093. https://doi.org/10.1016/j.jedc.2021.104093instname:Universidad del Rosarioreponame:Repositorio Institucional EdocURPredicción de volatilidadMercados emergentesGARCH-MIDASShocks petrolerosModelos de riesgo financieroVolatility forecasting, Emerging markets, GARCH-MIDAS, Oil shocks, financial risk models.Pronóstico de la volatilidad financiera y los shocks de los precios del petróleo en las economías emergentes: un enfoque de frecuencia mixtaForecasting Financial Volatility and Oil Price Shocks in Emerging Economies: A Mixed-Frequency ApproachVolatilidad financiera y petróleo en economías emergentesbachelorThesisArtículohttp://purl.org/coar/version/c_b1a7d7d4d402bccehttp://purl.org/coar/resource_type/c_7a1fEscuela de AdministraciónBogotáLICENSElicense.txtlicense.txttext/plain1483https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/77ee8838-d261-4dfc-8f13-c922ac427dc9/downloadb2825df9f458e9d5d96ee8b7cd74fde6MD51CC-LICENSElicense_rdflicense_rdfapplication/rdf+xml; charset=utf-8899https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/9013c7f2-4435-454c-bf0f-dcf6c5b7568e/download3b6ce8e9e36c89875e8cf39962fe8920MD52ORIGINALPronóstico_de_la_volatilidad_financiera_y_los_shocks_Perez_Gonzalez_Paula_Valentina.pdfPronóstico_de_la_volatilidad_financiera_y_los_shocks_Perez_Gonzalez_Paula_Valentina.pdfapplication/pdf626062https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/054f9715-c23d-46d4-a3c9-ecde24c48a4e/download867ca6128cc22ddd2f9cbbe1a4467cc0MD53TEXTPronóstico_de_la_volatilidad_financiera_y_los_shocks_Perez_Gonzalez_Paula_Valentina.pdf.txtPronóstico_de_la_volatilidad_financiera_y_los_shocks_Perez_Gonzalez_Paula_Valentina.pdf.txtExtracted texttext/plain41160https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/c1f85be0-d2ce-427c-b612-5fedbc610381/download59da1c69a6c121b4196754cf8bc7a1c3MD54THUMBNAILPronóstico_de_la_volatilidad_financiera_y_los_shocks_Perez_Gonzalez_Paula_Valentina.pdf.jpgPronóstico_de_la_volatilidad_financiera_y_los_shocks_Perez_Gonzalez_Paula_Valentina.pdf.jpgGenerated Thumbnailimage/jpeg2325https://repository.urosario.edu.co/bitstreams/c5b68960-b214-44cb-8d8d-239496261579/download81e5bff535d170bec78a692dab91efc9MD5510336/45711oai:repository.urosario.edu.co:10336/457112025-06-20 08:51:24.794http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Internationalhttps://repository.urosario.edu.coRepositorio institucional EdocURedocur@urosario.edu.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

Publicaciones similares